Платежный риск для экспорта

Райнар ПААВО,
pуководитель отдела
финансирования торговли
Sampo Pank

Бизнес – это всегда риск, но особенно высока степень риска на зарубежном рынке. Когда, например, наши польские партнеры переведут обещанную сумму? Партнеры из Словакии предлагают очень выгодную сделку, но требуют выслать большую партию товара вперед – соглашаться или нет? Подобные вопросы встают перед многими фирмами, принявшими решение предложить свои товары или услуги на зарубежных рынках.

По статистике, более половины экспортного потока идет к нашим ближайшим соседям (Финляндия, Швеция, Латвия). Несмотря на то, что доля российского рынка постоянно уменьшается, значительного роста экспорта в страны Европы также пока не наблюдается (доля Германии, Великобритании и Дании составляет всего 14,6% от общего объема нашего экспорта). Не является ли одной из причин, тормозящих расширение географии нашего экспорта, повышенная степень платежного риска? Из осторожности зачастую заключаются сделки в меньшем объеме, чем позволила бы платежеспособность покупателя, часть сделок с потенциальными партнерами вообще не реализуется. Рост оборота тормозят и распространенные в Восточной Европе длительные платежные сроки, особенно в случаях, когда возможности кредитования ограниченны ввиду отсутствия залога.

Предпринимателям полезно знать, что неуверенность в надежности партнера возможно снизить при помощи определенных финансовых инструментов. Одной из возможностей является банковская гарантия в пользу продавца. В этом случае банк покупателя берет на себя обязательство выплатить сумму гарантии продавцу по требованию последнего. В этом случае, если покупатель не оплачивает в срок выставленные ему счета, продавец предъявляет требование к банку, и банк выплачивает ему сумму гарантии. Для полной уверенности продавец должен убедиться, что сумма выставленных покупателю счетов не превышает сумму гарантии.

Так, например, фирма, поставляющая строительные материалы в Голландию, получит деньги в срок в любом случае, если покупатель оформил в пользу этой фирмы банковскую гарантию. Естественно, оформление такой гарантии сопряжено для покупателя с известными расходами (и зачастую продавец участвует в этих расходах хотя бы косвенно), но и с точки зрения покупателя выгоднее и надежнее заплатить процент банку, чем рисковать.

Основными плюсами банковской гарантии являются снижение степени риска и относительно низкая стоимость. Минусом можно считать зачастую сложную формулировку, что может в значительной степени затруднить выплату гарантийной суммы банком покупателя. К тому же зачастую информация о банке покупателя является неполной.

Другая возможность снижения риска надежности партнера – аккредитив. Как и в случае гарантии, банк покупателя берет на себя обязательство выплатить продавцу сумму аккредитива после осуществления поставки. Разница заключается лишь в том, что в случае аккредитива в роли плательщика всегда выступает банк. Сумма аккредитива выплачивается на основании сопроводительных документов на товар, которые предъявляются банку. Посредством аккредитива снижаются риски как продавца, так и покупателя (в случае гарантии не исключено удовлетворение необоснованного требования, т.е. на самом деле неоплата счетов покупателем может быть обусловлена не его платежеспособностью, а другими причинами).

Проблемы, связанные со сроками платежей, можно разрешить с помощью дисконтирования аккредитивных платежей. В этом случае банк (чаще всего банк продавца) выплачивает продавцу сумму, указанную на аккредитивных документах, за минусом интресса в обмен на отказ от поступлений по аккредитиву. Дисконтирующий банк берет на себя все риски, связанные с поступлением денег. По существу продавец продает свое требование к банку покупателя, возникающее по представлении аккредитивных документов, своему банку.

Таким образом аккредитив позволяет снизить стенень риска путем финансирования данного покупателю срока платежа. При этом следует заметить, что слабой стороной аккредитива являются специфика оформления документов и относительно высокая плата за услугу. К тому же широкому кругу предпринимателей этот финансовый инструмент может показаться довольно сложным.

Поэтому предпринимателям не следует пугаться сложных финансовых терминов и нюансов, а лучше прийти в банк и объяснить свои нужды и интересы простым языком. Найти подходящие решения и грамотно их оформить – это главная задача специалистов.